МАРЖИНАЛЬНАЯ ТОРГОВЛЯ ФОРЕКС

Лучшие Форекс брокеры 2021:
Читайте в этой статье:

Что такое маржинальная торговля

Заработок на финансовых рынках, прежде всего на Форекс, является одним из самых эффективных способов быстро сформировать капитал. Для того, чтобы получить доступ к Форекс коммерции, необходимо иметь минимум $ 100 тысяч или воспользоваться брокерским плечом, применить маржинальную торговлю.

Что такое маржинальная торговля на Форекс бирже? Как проводить маржинальную Форекс торговлю?

Прежде нужно понять, что такое маржа на Форекс.

Что такое Форекс маржа?

Поскольку все коммерческие сделки на Форекс проводятся только целыми лотами (а один лот включает в себя сумму, равную $ 100 тысячам), значит, необходимо воспользоваться кредитными средствами, взять брокерское плечо.

Форекс маржа — это депозит, который трейдер открывает у брокерской компании взамен на предоставление кредитного плеча. Иначе трейдер просто не смог бы выйти на Форекс из-за отсутствия у него необходимой суммы денег.

Во время Форекс трейдинга депозит трейдера переходит в собственность брокерской компании в качестве залога под предоставление кредитных денег.

Воспользовавшись брокерским плечом, трейдер может торговать небольшими объемами, например, объемами в 0,1 лота или даже меньше, 0,01 лота. И тогда кредитное плечо, маржинальный способ торговли способствует снижению рисков для капитала трейдера, и к тому же открывает возможность разбогатеть.

Маржинальная торговля выгодна как трейдеру, так и брокерской компании. Брокерская компания благодаря марже (залоговому депозиту трейдера) подстраховывает свой капитал и получает больше ликвидности.

При открытии счета трейдер должен представлять, что такое маржа и быть в курсе торговли с брокерским плечом:

  1. Во время проведения торгов депозит трейдера остается в качестве залога у брокерской компании и по сути является его собственностью.
  2. Размер маржи зависит от торгуемого объема. Если трейдер проводит сделки крупными объемами, значит, маржа увеличивается. Размер маржи зависит еще и от размера предоставляемого брокерского плеча.
  3. При проведении трейдером нескольких сделок, общее значение маржи по всем сделкам приплюсовывается. Уровень риска в каждой из нескольких торговых операциях также суммируют.

Маржинальная торговля является эффективным инструментом для накопления трейдером капитала, но, применяя маржинальную торговлю, необходимо учитывать правила мани-менеджмента, правила управления капиталом.

Основные принципы маржинальной торговли

  1. Благодаря марже (залоговому депозиту) трейдер имеет возможность торговать на Форекс. Во время Форекс-коммерции трейдеры не приобретают реальные финансовые активы, а зарабатывают на разнице курсов.
  2. Проведение трейдером коммерческих операций с целью получить доход на разнице курсов называется арбитражем.
  3. В случае высокой ликвидности финансового инструмента размер маржи, требования к марже снижаются. При низкой ликвидности финансового инструмента требования к марже возрастают. На Форексе маржинальные требования составляют около 2 процентов, на рынке фондов требования к марже другие, в районе 50 процентов.
  4. Предоставляемый брокером кредит во много раз превышает размер залоговых средств. Это отличие брокерского кредита от обычного банковского. Кредитным брокерском плечом возможно пользоваться исключительно для Форекс-трейдинга.
  5. После проведения торговли в одном направлении, предположим, в сторону продаж, трейдер проводит торговлю в противоположном направлении (в сторону покупок).
  6. Благодаря маржинальной коммерции на Форекс увеличивается объем торговых сделок.
  7. Брокерское плечо дает возможность трейдеру увеличить свой Форекс капитал.
  8. Форекс маржа рассчитывается по формуле: торговый объем позиции следует разделить на размер кредитного плеча.
  9. Остаток денег на депозите называют свободной маржой и этот остаток не используют в трейдинге и в качестве залога. Имея свободную маржу, трейдер получает возможность открыть еще дополнительные сделки (если позволяет объем оставшихся средств).
  10. Трейдер должен рассчитать подходящий размер кредитного плеча по отношению к своему депозиту. Иначе он очень быстро сольет свой депозит. Чтобы ограничить убытки, необходимо применять правила управления капиталом и не забывать устанавливать стоп-лоссы (торговые приказы, ограничивающие убыток).

Как регулируется маржинальная торговля

Торговать на Форекс с применением брокерского плеча до бесконечности невозможно. Как только трейдер «сливает» свой депозит, наступает маржин-колл. Маржин-колл — принудительная остановка торговли в случае банкротства трейдера. Маржин-колл вступает в силу, когда трейдер «слил» на Форекс капитал, равный своему открытому депозиту.

Термин «маржин-колл» существует еще с тех времен, когда торговля на Форекс регулировалась по телефону. В случае проигрыша трейдером своего капитала ему звонили по телефону (call означает «звонить») из брокерской компании и сообщали об окончании трейдинга.

Сейчас трейдеру, «слившему» свой депозит, уже никто не звонит, а приостановка Форекс-коммерции наступает автоматически, и делает это IT-программа.

Специалисты брокерской компании связываются с трейдером, который «слил» свой капитал, и предлагают ему увеличить размер депозита, пополнить свой депозит для того, чтобы продолжить Форекс-коммерцию. Это и называется Margin-Call.

Если депозит не пополняется, в таком случае торговля прекращается. Эта позиция называется Stop-Out.
Следующим этапом происходит формирование финансового результата Форекс-коммерции. Размер этого результата должен равняться разнице между стоимостью покупки и продажи финансового актива.

К разнице покупки и продажи приплюсовывается размер маржи залога, средства депозита трейдера, оставшиеся в результате (после) торговли. Если сумма оставшихся средств положительная, значит, она возвращается трейдеру на указанный трейдером счет.

В случае отрицательного результата Форекс-коммерции брокерская компания вычитает этот убыток из суммы депозитных средств, возвращая трейдеру оставшиеся деньги. Конечно, случаются ситуации, когда трейдер не получает ни копейки и даже остается должен.

Поэтому новичкам рекомендуется не пользоваться высоким брокерским плечом, торговать самыми наименьшими объемами и не рисковать.

Плюсы и минусы маржинальной торговли

Маржинальная торговля популярна из-за ее доступности трейдерам с небольшим капиталом, капиталом, не превышающим несколько долларов. Благодаря маржинальной коммерции трейдер может открыть сделку около 3 процентов от депозита.

Брокерская компания также имеет свою выгоду от маржинальной торговли, поскольку брокером взимается комиссионные за выдачу кредита и спред.

Маржинальная торговля может принести высокую прибыль трейдеру в случае, если Форекс-цена пойдет в нужную для него сторону. Но в случае, если события пойдут не в пользу трейдера, маржинальная торговля увеличит размер убытков.

Поэтому трейдер должен применять правила риск-менеджмента, мани-менеджмента и знать, что такое маржинальная торговля на Форекс бирже, пройти обучение Форекс.

Маржинальная торговля

Маржинальная торговля на Форекс – это финансовый залог, предоставляемый брокеру, для получения временного кредита, с помощью которого заключаются сделки. При этом трейдер имеет право не только покупать, но и продавать валютные активы по своему усмотрению. На этом рынке маржинальная торговля напрямую связана с кредитным плечом, предоставляющим возможность мелким и средним трейдерам работать с крупными лотами.

Любая торговля должна приносить прибыль – это основной закон рынка. Как правило, эта прибыль представляет собой разницу между всеми затраченными ресурсами и полученными активами. В биржевом мире понятие «прибыль» трактуется несколько иначе. Дело в том, что процесс продажи и покупки ценных бумаг, валют, драгоценных металлов и сырья носит непрерывный характер. Поэтому статические термины, принятые в обычной торговле на биржах не совсем точно передают смысл понятий. Для обозначения разницы между стоимостью различных товаров или одной позиции в разные единицы времени здесь используется специальный термин – маржа.

На валютной бирже Forex практикуется так называемая маржинальная торговля. Это означает, что трейдер может использовать средства брокера, предоставляя относительно небольшой залог с собственного депозита. Именно так работает «кредитное плечо», позволяющее заключать сделки на суммы в несколько раз превосходящие размер счёта игрока.

Перспективы и возможности маржинальной торговли

  • торговля крупными лотами с возможным получением больших доходов без наличия серьёзного начального капитала;
  • покупка и продажа любых валют вне зависимости, в какой денежной единице открыт депозит;

Не стоит забывать и о рисках – чем больше заёмная сумма, тем больше будет потерь при неудачной сделке. Одновременно стоит учитывать и величину спрэда – комиссии брокера.

Чтобы минимизировать риски брокеры обычно устанавливают максимально допустимый низший уровень маржи для заключения сделок на Форекс. Маржа в интерфейсе пользователя отображается в разделе «Торговля».

Как рассчитать маржу

Допустим, вы имеете один открытый ордер по паре EUR/USD с 1 лотом. При расчёте маржи могут возникнуть следующие ситуации:

  • на вашем счету нет позиций – маржа рассчитывается стандартным методом;
  • на счету есть открытые позиции с выставлением любых ордеров в том же направлении – этот показатель будет представлять собой сумму маржи обоих ордеров;
  • на счету есть открытые позиции с выставлением любых ордеров в противоположном направлении – маржа вычисляется для двух значений: для актуальной позиции и выставляемого ордера;
  • при наличии двух противоположных ордеров этот показатель рассчитывается отдельно для покупки и продажи

Приведём более конкретный пример. Пусть курс условной валютной пары Х/Y = Z.
Где X – это базовая валюта, Y – это котируемая валюта, Z – это текущий курс обмена. Используемое кредитное плечо 1:100. Тогда при контракте на 100 000 единиц базовой валюты размер маржи вычисляется по формуле:

Z – это курс обмена между базовой валютой и валютой аккаунта
100 000/100= маржа в базовой валюте
Маржа*Z = маржа на аккаунте

Таким образом, чтобы рассчитать маржу необходимо размер сделки разделить на кредитное плечо и умножить на котировку базовой валюты. Именно такая сумма при убыточном контракте перейдёт к брокеру. Для того, что бы посчитать на своем аккаунте необходимо базовую валюту перевести в валюту аккаунта. В реальности этот показатель вычисляется с помощью специальных онлайн калькуляторов, предлагаемых практически всеми брокерскими компаниями.

Примеры маржи на фондовом рынке

В отличие от торгов на рынке Форекс маржинальная торговля на фондовых биржах используется гораздо реже. Маржа в этом случае обозначат кредитные средства, выдаваемые брокером для заключения сделок на коротких позициях или для покупки акций. Использование такого кредита сопровождается начислением брокерской комиссии, которая в случае продолжительной отсрочки в закрытии контрактов может составить весьма значительную сумму.

Спотовая и маржинальная торговля — что выбрать? | EXMO

Если речь идёт о торговле фьючерсами, то в этом случае маржа представляет собой гарантийный залог, с которого брокер не получает никакой комиссии.

«Подводные камни» маржинальной торговли

Возможность использования кредитного плеча зачастую играет плохую шутку с начинающими трейдерами. Торговля на занятые средства неизбежно расслабляет игрока, что может стать причиной полного «сливания» депозита. Опустошение счёта повлечёт необходимость нового пополнения, которое может быть в данный момент затруднительным. А порочный круг постоянного кредитования ни к чему хорошему не приведёт.

Для снижения рисков собственных потерь брокеры используют инструмент под названием маржин-колл – момент, когда трейдеру необходимо срочно пополнить свой счёт, иначе текущие контракты будут аннулированы. Средний маржин-колл составляет около 25% от счёта трейдера. То есть если ваш счёт равен $1000, то при остатке в $250 брокер делает стоп-аут с закрытием текущей позиции. При этом остаток на депозите будет равен $250, что приведёт к очевидным убыткам. Так что торговать с привлечением маржи на Форекс нужно максимально осторожно, используя только те средства, которые вы можете потратить без серьёзного ущерба собственному финансовому положению.

Заключение

Маржинальная торговля является важной составляющей торговли на рынке Форекс, которая влияет на размер сделок и уровень прибыли. Учитывать, оценивать и рассчитывать этот показатель необходимо с первых шагов обучения.

Что такое маржинальная торговля и как это работает

Форекс – это финансовый рынок, где покупаются и продаются валютные пары с целью извлечь прибыль. На Форексе трейдинг всегда ведется валютными парами и фактически получается, что вы всегда продаете одну валютную пару, чтобы купить другую.

Чтобы торговать на рынке Форекс, трейдеру потребуется открыть аккаунт у брокера. После этого вам будет предоставлена возможность торговать на маржинальной основе. Если речь идет о маржинальной торговле на валютном рынке, то в этом случае брокер предоставит вам кредитное плечо, т.е. заемные денежные средства.

В этой статье мы рассмотрим, что такое маржинальная торговля, посмотрим, как рассчитать маржу и в своей совокупности эти знания дадут вам понимание сопутствующих рисков.

Что такое маржинальная торговля на рынке Форекс

В классическом понимании маржинальная торговля представляет собой торговлю с использованием заемных средств. Эти средства предоставляет брокер под залог, называемый маржей. Понятие «маржинальная торговля» = «торговля с кредитным плечом». Т.е. это одно и то же.

То есть, брокер предоставляет трейдеру собственные средства для торговли под небольшой залог с депозита трейдера. Именно на этом принципе построена работа кредитного плеча, которое позволяет заключать сделки на суммы, во много раз превышающие размер счета трейдера.

Идея проста. Чем больше сумма средств, которыми вы торгуете, тем больше профит, который вы сможете получить.

Маржинальная торговля – это, по сути, тоже самое, что краткосрочная дача средств взаймы, что очень рискованно, но в перспективе может позволить получить более высокую прибыль.

Как работает маржинальная торговля

Маржинальную торговлю следует рассматривать как способ заимствования средств путем залога части собственного капитала, а не как дополнительные затраты или комиссионные издержки.

Чтобы начать маржинальную торговлю, трейдер открывает аккаунт у брокера, после чего использует необходимый процент от полной суммы средств, необходимых для покрытия всей суммы сделки. Процент рассчитывается с целью покрытия любых убытков, которые могут возникнуть.

Маржа – это доля средств трейдера, которые резервируются на все время, пока ваша сделка будет открытой.

Когда сделка завершается, маржа возвращается на счет трейдера, т.е. фактически часть средств возвращается на счет трейдера. А далее эти средства можно использовать для открытия новых сделок.

Какие преимущества у маржинального трейдинга на Форекс

Главным преимуществом для форекс трейдера, использующего маржу, является возможность во много раз увеличить потенциальную прибыль от вложенных средств. Они могут использовать маржинальную торговлю, чтобы торговать гораздо большими суммами, чем есть у них изначально на счете.

В отличие от обычных фондовых брокеров, форекс брокеры, как правило, не взимают комиссионные за использование средств, которые они предоставляют в качестве залога для покрытия позиций трейдеров.

Размер маржи у Форекс брокера намного больше, чем размер маржи, предоставляемой фондовым брокером. Если, к примеру, у форекс брокера соотношение доли собственных средств к заемным средствам составляет 1:10, то у фондового брокера этот показатель равен 1:2. Это означает, что у форекс трейдеров потенциал для заработка значительно выше, но в то же время и более существенный риск.

Теперь рассмотрим пример. Предположим, у нас есть форекс трейдер, который пришел на рынок со $100. И он будет использовать соотношение (кредитное плечо) в размере 1:50. Таким образом, он сможет оперировать суммой в $5000. Это предоставляет трейдерам на рынке Форекс просто огромные возможности для потенциального заработка.

Есть и другие преимущества маржинальной торговли:

Какие будут требования для маржинальной торговли

Условия для маржинальной торговли будут варьироваться в зависимости от брокера и размера сделки. Обычные маржинальные требования составляют 2%, 1%, 0.5% или 0.25%. Для аккаунтов, которые будут торговать более 100,000 единицами базовой валюты, маржинальный процент обычно составляет 1% или 2%.

Для каждой сделки, которую будет открывать трейдер, будут свои «маржинальные требования» по количеству средств, которые будут заблокированы в качестве обеспечения под сделку.

Если базовая валюта в валютной паре будет такой же, как и ваша валюта аккаунта, то маржу можно рассчитать по следующей формуле:

Необходимая маржа = Номинальное значение х Маржинальные требования

Если базовая валюта в валютной паре будет отличаться от валюты аккаунта, то расчет маржи будет следующим:

Необходимая маржа = Номинальное значение х Маржинальные требования х Обменный курс между базовой валютой и валютой аккаунта

Например, вы пополнили баланс у брокера на $1000 (номинальное значение) и решили открыть длинную сделку (купить) USD/GBP по цене 1.50000. А объем сделки решили открыть одним мини-лотом (10 000 единиц). Таким образом, полный объем сделки будет равен $15 000. Если маржинальные требования составляют 5%, то размер необходимой под обеспечение этой сделки маржи составит $750.

Но если трейдер захотел открыть длинную сделку по USD/EUR и открыл позицию одним мини-лотом (10 000 единиц базовой валюты), а валюта его аккаунта, например, в GBP, то первым делом нужно посчитать цену USD/GBP. Если USD/GBP торгуется по 1.1000, то номинальное значение составит 11 000. Если маржинальные требования составляют 3%, то требуемая маржа составит £330.

Ключевые термины в маржинальной торговле

Что такое свободная маржа

Свободная маржа – это разница между эквити (собственным капиталом) и используемой маржей, которая может быть:

Что такое уровень маржи и маржин кол?

Маржинальная торговля Форекс

Уровень маржи – это процентное значение, котороя рассчитывается как отношение маржи к собственному капиталу (эквити). Этот показать рассчитывается брокером для того, чтобы определить, может ли трейдер открыть новую позицию, либо нет.

Он рассчитывается путем оценки доступной полезной маржи по отношению к используемой марже:

Уровень маржи = (Собственные средства/Используемая маржа) х 100

#165: Что такое маржа и маржинальная торговля. Какой счет лучше: cash или margin

Применяемый лимит варьируется в зависимости от брокера, но чаще всего он устанавливается на уровне 100%. Лимит маржи в 100% — это когда сумма собственных средств равна марже.

Если баланс средств на счету трейдера достигает уровня маржи (например, если трейдер больше не может покрывать любые продолжающиеся или потенциальные убытки), то брокер сделает маржин-кол и трейдер не сможет открывать новые позиции.

Если сделка, которую открыл трейдер, все больше уходит в минуса, то рано или поздно будет достигнут уровень стоп-аут. Стоп-аут – это точка, в которой активная сделка трейдера будет принудительно закрыта. В таком случае брокер больше не будет поддерживать открытую позицию трейдера ввиду снижения уровня маржи.

Избежать маржин кол можно путем тщательного мониторинга баланса средств на аккаунте и минимизации рисков перед открытием позиций.

Что такое маржинальная торговля?

Существует несколько рисков маржинальной торговли на рынке Форекс:

1. Системный риск

Главный риск маржинальной торговли на рынке Форекс – это системный риск. Например, риск того, что сразу на весь рынок будет оказано какое-то внешнее воздействие, которое может привести к коллапсу всей финансовой системы.

Системный риск может включать в себя:

2. Риск кредитного плеча

Чем выше кредитное плечо, тем больше вы в перспективе сможете заработать, но тем и выше риск потерь. Брокер может вам предложить кредитное плечо вплоть до 1:400, но не стоит вестись на эти уловки, т.к. это очень опасно.

3. Риск ликвидности

В целом Форекс является достаточно ликвидным финансовым рынком, но даже он подвержен периодам низкой ликвидности. Банковские праздники и выходные могут вызывать падение ликвидности, и во время этих периодов стоимость трейдинга будет расти.

Заключение

Маржинальная торговля на рынке Форекс несет в себе как преимущества, так и риски. При доскональном менеджменте у трейдера могут быть преимущества использования кредитного плеча, но как и при любом другом виде инвестиций трейдеры должны убедиться, что хорошо осведомлены обо всей системе, включая связанные с ней риски.

Форекс – это достаточно ликвидный рынок, доступный для трейдеров с относительно скромным капиталом. Однако маржинальная торговля на Форексе со скромными суммами вряд ли вознаградит трейдеров огромными состояниями. Как и в случае с любыми инвестициями, чем выше изначальные затраты, тем больше потенциальный заработок, но при этом и выше потенциальные риски.

Маржинальная торговля на фондовой бирже — полный обзор для начинающих

На фондовый рынок большинство приходит зарабатывать, как можно больше, а для этого необходимы «рычаги». Например, бизнесы берут кредиты для увеличения прибыли, также брокеры позволяют трейдерам брать быстрые кредиты для торговли. Это позволяет улучшить результаты профессионалам на бирже.

В этой мы рассмотрим следующие вопросы:

  • Что такое маржинальная торговля;
  • Сколько стоят кредитные деньги брокера;
  • Как взять кредит;
  • Стоит ли его брать;
  • Какие требования и лимиты к нему;

1. Что такое маржинальная торговля простыми словами

Брокерские компании дают клиентам возможность брать в долг деньги для торговли. В качестве залога берутся текущие активы на брокерском счёте клиента. В большинстве случаев это два класса ценных бумаг:

Говоря простыми словами: клиенты могут покупать активы на суммы превышающие их собственные средства. Это позволяет зарабатывать больше в случае благоприятного исхода торговых операций.

В терминах фондового рынка часто используют понятие «кредитного плеча». Дадим определение:

Например, клиент имеет на счёте 300 тыс. рублей собственных средств, а купил он на 600 тыс. рублей. В этом случае кредитное плечо составляет 1. То есть на каждый собственный рубль он взял ещё один заёмный. Если рынок пойдёт вверх, то он сможет заработать в два раза больше. Если пойдёт вниз, то его потери также будут в два раза больше.

Маржинальная торговля позволяет торговать на понижение (ещё говорят: короткие позиции, шорт). В этом случае брокер вместо денег даёт в качестве займа активы, которые клиент может продать. Если их цена упадёт, то он сможет выкупить их дешевле и вернуть брокеру. Оставшиеся деньги будут его прибылью.

Форекс. Обучающее видео. Маржинальная торговля

2. Что такое маржа простыми словами

В простом обиходе понятие «маржа» — это разница между ценой продажи товара и себестоимостью.

НОВОГОДНИЙ ОБЗОР♻️МЫСЛИ О ТОМ, ЧТО БЫЛО И БУДЕТ♻️FOREX, МАРЖИНАЛЬНАЯ ТОРГОВЛЯ БИТКОИНОМ, ИНВЕСТИЦИИ

Что значит начальная маржа и минимальная маржа:

  1. Начальная маржа — исходное количество активов для разрешения взять деньги в залог;
  2. Минимальная маржа — совокупная стоимость активов после которого брокер будет принудительно закрывать позиции по рыночным ценам;

Требования к минимальная маржа варьируется в зависимости от брокера и конкретных ценных бумаг. Но чаще всего это диапазон от 10 до 30%. На языке Форекса его называют стоп аут (stopout).

3. Что такое маржин-колл простыми словами

Если клиент будет игнорировать требования брокера, то он имеет право на принудительное закрытие части позиций.

На трейдерском сленге маржин колл называют «дядей Колей», «Коля Маржов» или «Колян».

Откуда взялось такое понятие? Исторически брокеры звонили (call) клиентам и говорили о требование пополнить счёт. Поэтому термин получил название от слова звонить.

Трейдерам лучше никогда не говорить своё положение до маржин-колла, поскольку маневров у него не остаётся. Закрывать позицию с большой потерей не хочется, а вносить дополнительные деньги не всегда есть возможность.

4. Сколько стоит маржинальная торговля

4.1. Кредитные плечи на фондовом рынке

В зависимости от брокеров стоимость заёмных средств будет разница. Например, на осень 2022 г. следующие цифры:

    . За шорт 12%, лонг 14%. Возможны индивидуальные условия кредитования, если у клиента большая сумма; . 14% за шорт и лонг;
  • Сбербанк. 15% за обеспеченную позицию ценными бумагами и 17% за денежную; . 13-17% в зависимости от суммы;

При покупке финансовых активов в лонг (например, акции, облигации, валюта) на брокерском счёте появится сумма с минусом. Вот так это выглядит в приложении Финам трейд (брокер Finam):

В случае с короткой позицией на счёте появятся денежные средства, а по позиции образуется «-» (минус), что означает долг в виде активов.

Использование заёмных средств внутри дня бесплатно. Плата происходит только за перенос позиции на следующий день. Перенос на сленге называют овернайтом (overnight).

Для любителей активно поторговать внутри дня маржинальная торговля даёт отличные возможности.

4.2. Форекс

Внутри дня на рынке Форекса использования кредитных плечей бесплатно. Плата есть только за перенос позиции на ночь. Её называют своп (swap).

Своп зависит от разницы ключевых процентных ставок ЦБ в странах, участвующих в сделке. При этом комиссия может быть положительной (вам доплачивают) и отрицательной.

Рейтинг Форекс брокеров:

Например, EUSUSD имеет положительный своп при торговле на понижение, поскольку ЕЦБ имел нулевые процентные ставки, а ФРС США 2-3%. Но с марта 2022 г. ставка ФРС также стала почти равной нулю и теперь такая возможность заработка пропала.

Стратегии основанные на разницах процентных ставок ЦБ называют кэрри трейд (carry trade).

Урок №2. Форекс. общите понятия. + маржинальная торговля.

5. Какие инструменты доступны с использованием заёмных средств

Брокеры активно предоставляют возможность своим клиентам использовать кредитные плечи. Это позволяет им больше зарабатывать за счёт оборота торгов и получать дополнительные проценты за выдачу краткосрочных кредитов.

Брокерские компании предоставляют маржинальную торговлю почти на всех видах финансовых инструментах:

  • Акции голубых фишек;
  • Акции второго эшелона; ;
  • Ликвидные корпоративные облигации;
  • Длинные позиции на ETF;
  • Валюты; ; ;

Маржинальная торговля (часть 1) — что это такое, как работает и для чего нужна. Обучение.

Рейтинг Форекс платформ:

В зависимости от ситуации какие-то ценные бумаги могут переставать быть маржинальными. Причём одни и те же активы могут быть доступны для торговли с плечом у одних брокеров и недоступны у других.

Текущие требования можно найти на официальных сайтах брокеров. Там же указаны требования к марже и стоимости маржинального кредитования:

Клиенты делятся на классы в зависимости от их риска. Брокерами принято разделять всех клиентов на три группы:

  1. КСУР (клиент со стандартным уровнем риска);
  2. КПУР (клиент с повышенным уровнем риска);
  3. КОУР (клиент с особым уровнем риска);

Естественно, что КСУР будут давать больше возможностей, чем КОУР.

Маржинальная торговля

6. Маржинальная торговля — удобный инструмент для трейдеров и инвесторов

Стоит ли пользоваться маржинальной торговлей? В чём она может быть удобна? Давайте перечислим варианты, где она превращается в удобный инструмент трейдера.

6.1. Трейдинг внутри дня

Можно зарабатывать на трейдинге внутри, при этом имея стабильный доход от облигаций. Как это сделать?

Купить облигации и получать с них пассивный доход. Поскольку маржинальная торговля внутри дня бесплатна, то можно совершать сделки на бирже бесплатно.

Например, купили ОФЗ на 1 млн рублей. В таком случае можно торговать внутри дня бесплатно (платим только за торговый оборот) на сумму около 5-10 млн рублей.

Маржинальная торговля. Основные принципы

Если вы успешно можете торговать, то можно неплохо заработать практически бесплатно. Ведь основная сумма лежит надёжно под проценты. Но риски потерять часть денег от трейдинга мы берём на себя.

Помните: 95% трейдеров внутри дня теряют деньги на бирже. При этом из-за самих себя. Только небольшая часть людей способна делать деньги каждый день.

6.2. Открытие коротких позиций

Только заёмные средства позволяют открывать позиции шорт. Поскольку мы не можем продавать то, чего у нас нет в портфеле. Короткие позиции активно используются спекулянтами для совершения сделок.

Что такое Форекс и что такое маржинальная торговля?

Поскольку акции склонны к росту, то открывать короткие позиции лучше уже более опытным трейдерам. И это делается на короткие промежутки времени.

Как правильно выбрать кредитное плечо. Маржинальная торговля и управление капиталлом. Нина Баранова.

У большинства фондовых брокеров комиссия за перенос на ночь коротких позиций немного меньше, чем длинных.

6.3. Возможность совершать опережающие покупки

Здесь возможно несколько вариантов.

1 Инвестор знает, что вечером пополнит брокерский счёт. Акции и облигации растут. Чтобы не ждать вечера, можно купить их с самого утра. Таким образом, маржинальная торговля позволяет инвестору решать стоит ему ждать поступления денег или же купить сразу.

Причём за такую возможность использования заёмных средств ничего платить не надо, поскольку кредитное плечо в течении дня даётся без процентов.

2 Покупка на опережение. Инвестор знает, что пополнит брокерский счёт в течении ближайшего времени, на текущий момент фондовый рынок сильно упал (пусть на 5%). Тогда можно купить на просадке прямо сейчас. Маржинальная торговля стоит не так дорого, за несколько дней это почти ничего не будет стоить. К этому времени рынок может восстановится на 2-3%. Поэтому имеет смысл пользоваться удачными моментами для входа в рынок, чем ждать несколько дней пополнения.

Конечно, никто не знает отрастёт ли рынок через несколько дней. Поэтому речь идёт о гибкости, которое даёт маржинальная торговля. То есть возможность купить есть, а воспользоваться ей или нет решает уже каждый сам.

Кредитное плечо на Форекс. Маржинальная торговля.

3 Дивидендный гэп. Например, после закрытия реестра акция открывается минус 7%. Можно сразу реинвестировать будущие поступления по дивидендам в акцию. Как показывает история, в момент прихода дивидендов акция обычно уже закрывает часть гэпа. Если инвестор не купил бы заранее, то пропустил бы возможность выгодно купить.

В данном случае можно сыграть на опережение.

6.4. Распределение активов

Пусть инвестор решил провести ребалансировку портфель. Он решил продать акции компании «А» и купить подешевевшие акции «Б». Чтобы не ждать продажу акций «А», он может заранее выставить заявку на покупку компании «Б». Таким образом, можно делать сразу два действия: покупать один актив и продавать другой.

6.5. Рычаг для увеличения заработка

Если трейдер может успешно торговать, то использование заёмных средств улучшит его показания. Поэтому можно сказать, что маржинальная торговля позволяет больше зарабатывать. Но не забываем, что в случае неудачи потери будут также больше.

6.6. Инструмент для хеджирование рисков

Маржинальная торговля позволяет хеджировать риски. Вспомним, что означает термин хеджирования: это уменьшение риска за счёт открытие противоположных позиций по финансовым инструментам.

Рассмотрим примеры, как инвестор может снизить риски и при это заработать:

  1. На текущую ситуацию есть очевидно слабая акция и есть сильная. Можно взять с плечом крупних акций в лонг, а слабых в шорт. Таким образом, куда бы не пошел рынок инвестор будет зарабатывать;
  2. Большой спред между депозитарными расписками в Лондоне и на Московской бирже.;
  3. Покупка ETF на индекс Московской биржи (TMOS, VTBX, SBMX) и шорт акции, которая не растёт;

Опять повторимся: маржинальная торговля даёт возможности, а как ими распоряжаться решает инвестор. Хеджирование также несёт определённые риски, хотя должна их снижать. Но в каких-то неблагоприятных моментах может лишь усугубить ситуацию.

6.7. Возможность взять кредит

Если инвестор уверен в росте фондового рынка или каких-то отдельных акций, то вместо того, чтобы брать в банке кредит, гораздо проще взять его у брокера. Не надо ничего не подписывать, не ждать. Просто покупаете столько ценных бумаг, сколько планируете, а потом продаёте. В итоге это избавляет от лишних походов в банк, бумажной волокиты.

7. Риски маржинальной торговли

Торговля с использованием заёмных средств несёт риски. Причём чем больше плечо, тем больше рискует инвестор. Давайте приведём пример для наглядности.

Трейдер покупает на 100 тыс. рублей своих средств и ещё на 300 тыс. рублей заёмных. Итого сумма покупки 400 тыс. рублей. Если рынок упадёт хотя бы на 10%, то это будет означать потерю 40% капитала. Ещё одно падение на 10% трейдер уже не сможет пересидеть, поскольку наступит маржин колл. Единственным вариантом спасти позицию — это пополнить счёт.

При использовании маржинальной торговли стоит проводить диверсификацию (покупать несколько независимых активов), иначе весь баланс будет зависеть лишь от одного актива. Любой форс-мажор или черный лебедь могут уничтожить счёт.

Поэтому стоит помнить и придерживаться правил мани менеджмента (управление капитала). На эту тему есть целые книги. И возьмите за правило:

Никогда не брать более плечо более 1 (100% заёмных средств). Только в исключительных ситуациях и только для интрадея.

Маржинальная торговля имеет много положительных сторон и стоит относительно недорого. В руках профессионалов это может значительно увеличить заработок на бирже, а для эмоциональных и импульсивных трейдеров этот инструмент губителен для их баланса.

Смотрите также видео «Маржинальное кредитование и торговля. Трейдинг с плечами»:

Маржинальная торговля на Форекс

Маржинальная торговля на Форекс — это финансовый залог, предоставляемый брокеру, для получения временного кредита, с помощью которого заключаются сделки. При этом трейдер имеет право не только покупать, но и продавать валютные активы по своему усмотрению. На этом рынке маржинальная торговля напрямую связана с кредитным плечом, предоставляющим возможность мелким и средним трейдерам работать с крупными лотами.

Любая торговля должна приносить прибыль — это основной закон рынка. Как правило, эта прибыль представляет собой разницу между всеми затраченными ресурсами и полученными активами. В биржевом мире понятие «прибыль» трактуется несколько иначе. Дело в том, что процесс продажи и покупки ценных бумаг, валют, драгоценных металлов и сырья носит непрерывный характер. Поэтому статические термины, принятые в обычной торговле на биржах не совсем точно передают смысл понятий. Для обозначения разницы между стоимостью различных товаров или одной позиции в разные единицы времени здесь используется специальный термин — маржа.

Перспективы и возможности маржинальной торговли

  • торговля крупными лотами с возможным получением больших доходов без наличия серьёзного начального капитала;
  • покупка и продажа любых валют вне зависимости, в какой денежной единице открыт депозит;

Не стоит забывать и о рисках — чем больше заёмная сумма, тем больше будет потерь при неудачной сделке. Одновременно стоит учитывать и величину спрэда — комиссии брокера.

Чтобы минимизировать риски брокеры обычно устанавливают максимально допустимый низший уровень маржи для заключения сделок на Форекс. Маржа в интерфейсе пользователя отображается в разделе «Торговля».

Секреты торговли по маржинальным уровням

Честные Форекс брокеры этого года:
Оцените статью
Сайт любителей Форекса