НЕЙТРАЛЬНАЯ СТРАТЕГИЯ ФОРЕКС

Лучшие Форекс брокеры 2021:

Парный трейдинг

Объем торговли на рынке, который происходит за день, делает рынок Форекс очень волатильным, поэтому трейдинг здесь очень привлекателен. Если рынок нестабильный, можно искать нейтральные для рынка стратегии для получения дохода и оставаться активными в своей торговле.

Парный трейдинг — это стратегия, нейтральная к рынку, где ожидается доход, основанный на стоимости одного актива относительно другого. Кроме того, это стратегия относительной ценности, так как она не имеет зависимости от прямого направления более широких рынков, а скорее обеспечивает доход, основанный на отношениях между двумя разными активами.

Что такое парный трейдинг?

Парный трейдинг — это торговля, которая предполагает использование короткой и длинной позиций на двух рынках с высокой корреляцией. Он может быть использован для акций, индексов, валют или товаров или для любой комбинации рынков.

Парный трейдинг является ненаправленным и стремится использовать два рынка, где цены в настоящее время торгуются в отношениях, которые находятся за пределами их исторического торгового диапазона. Идея состоит в том, чтобы купить рынок, который недооценен относительно другого, в то же время продавая тот, который переоценен.

Как работает парный трейдинг

Несмотря на большой интерес к этим видам «нейтральных к рынку» стратегий, их не следует считать безрисковыми. Еще один потенциальный недостаток для розничных трейдеров заключается в том, что им часто требуется относительно большой капитал для успешной работы. Это не означает, что такая стратегия не может быть применена при торговле на Форексе.

Во-первых, вам необходимо определить валютные пары, которые обычно демонстрируют очень высокую положительную ценовую корреляцию. Примерами могут быть австралийский и новозеландский доллары или евро и швейцарский франк. Вряд ли найдутся валюты с более сильными корреляциями. Проблема сразу становится очевидной, когда вы смотрите на долгосрочный график: хотя существуют длительные периоды времени, когда пары имеют в виду реверт, есть точки, где они расцепляются и совершают сильные направленные движения.

Рейтинг Форекс брокеров:

Каковы преимущества торговли парами?

Эксперты говорят, что стратегии Форекс имеют несколько положительных моментов. Во-первых, сопоставление длинной позиции с короткой в коррелированном инструменте создает немедленное хеджирование, при этом каждая часть сделки выступает в качестве хеджирования против другой. Таким образом, риск сделки контролируется в определенной степени, но не устраняется полностью. Например, когда активы находятся в длинной и короткой позиции в одном и том же секторе. При падении стоимости актива деньги, заработанные на короткой позиции, компенсируют потери в длинной позиции.

Кроме того, стратегия зависит от корреляции между двумя рынками, поэтому она может быть успешной на рынках:

Ключевой элемент здесь — относительная производительность двух рынков, а не только восходящая или нисходящая тенденции рынка. Стратегия уменьшает направленный риск, так как трейдер, который идет длинным или коротким, сталкивается с возможностью того, что рынок будет двигаться в направлении, противоположном направлению торговли. Но в парной торговле вторая позиция — это хеджирование против первой, что снижает риск.

Торговля парами также имеет меньшие просадки. Сделка, которая приносит прибыль в 1000 фунтов стерлингов за один день, а затем во второй день ведет к падению до 500 фунтов стерлингов, имеет просадку в 500 фунтов. Но потери на одной позиции сдерживаются прибылью на другой, и, следовательно, ожидаемая просадка стратегии может быть меньше.

Примеры коррелированных пар

Корреляция определяется по шкале от -1 до +1. Чем выше значение, тем сильнее положительная корреляция, когда два рынка направляются в одном направлении длительное время. Отрицательное значение указывает на то, что два рынка движутся в разных направлениях, а значение 0 показывает, что связь в движении цен на двух рынках отсутствует.

Корреляции могут со временем меняться, усиливаться и ослабляться, а также менять их корреляцию с положительной на отрицательную. Таким образом, может быть нелегко найти постоянные примеры. Однако компании в одном и том же секторе, такие как Tesco и Sainsbury’s в супермаркетах или Rio Tinto и BHP Group в горнодобывающей промышленности обычно видят, что их корреляции остаются постоянными.

Рейтинг Форекс платформ:

Валютные пары с одинаковой «базой», например, EUR / USD и GBP / USD, могут иметь высокую корреляцию в положительном направлении. Между тем, Brent и WTI также могут быть положительно коррелированы в товарном пространстве, в то время как многие товары имеют тенденцию к обратному движению к цене доллара США.

Графирование пар активов

Одним из способов измерить пары активов является рассмотрение их на графическом изображении. Пары являются простейшими для анализа, так как курс обмена отражается как отношение. Почти все картографические программные платформы предоставляют валютные пары, за исключением доллара США. Кресты включают валютные пары:

Если у вас нет программного продукта, который отображает скрещенные пары, вы можете создать свой собственный календарь, рассчитав курс обмена. Например, кросс-пара GBP / JPY определяется по формуле GBP / USD / USD / JPY.

Торговая стратегия пар

Для разработки стратегии парной торговли, трейдеру понадобятся данные о ценах для двух рынков, а затем создайте соотношение (цена одного рынка делится на другую). Когда соотношение между этими двумя значениями выходит за пределы нормального диапазона, создается торговая возможность.

Для ее определения трейдер может использовать полосы Боллинджера, которые являются индикаторами, содержащими границы полос и выступают двумя стандартными отклонениями от цены коэффициента. Когда соотношение достигает верхней или нижней полосы Боллинджера, создается торговая возможность.

Что нужно знать перед торговлей парами

Хотя это звучит как идеальная стратегия, позволяющая избежать рисков однонаправленной торговли, торговля парами — не волшебная формула. Она не будет работать каждый раз. Корреляции могут меняться со временем, поэтому всегда важно правильно управлять риском, рискуя только 2% вашего капитала на каждую сделку. Действительно, учитывая, что трейдер использует две, а не одну позицию, возможно, это должно быть уменьшено до 1% капитала для каждой сделки.

Два рынка без корреляции похожи на двух собак, бегающих вместе в парке. Они независимы на прогулке, поэтому нет никакой значимой связи с их движениями. Однако человек, выгуливающий свою собаку, является примером взаимосвязанного движения. Собака может отойти от человека, но в конце концов вернется. Человек и его собака взаимосвязаны, и время, когда собака отходит от человека, являются примерами растягивания соотношения между двумя рынками.

Фундаментальный и технический анализ для торговли парами

Прелесть парной торговли заключается в том, что ее могут использовать как фундаментальные инвесторы, так и технические аналитики. Фундаментальные инвесторы могут использовать оценку обеих валют в паре. Когда одна валюта становится слишком дорогой по отношению к другой, тогда создается торговая возможность — покупая недооцененный и продавая переоцененный актив. Технические инвесторы будут просто использовать цену, но поскольку она в основном зависит от ожидаемой прибыли в будущем, общий подход остается тем же.

Подводя итоги

Торговля парами считается нейтральной для рынка формой торговли, которая не связана с инвестированием в общее благосостояние, таким как торговля акциями и облигациями. Пары, которые вы используете в своей стратегии, могут варьироваться от валютных пар до активов, таких как товары, индексы или даже акции.

Стратегии, которые часто используют диапазон от средней реверсии количественных стратегий тренда следующие импульса стратегии прорыва. Когда вы строите график пары, самый эффективный способ анализа пары — это деление одного актива на другой. Обменный курс валютной пары всегда отображается как один актив, разделенный на другой, но вам потребуется специальное программное обеспечение, которое поможет вам сделать это, если вы планируете торговать товарными, индексными или фондовыми парами.

Вы можете совершать парные сделки различными способами, включая внебиржевые товары, фьючерсы или опционы.

Торговля парами — популярная стратегия, но, как и все стратегии, она не без рисков и не всегда успешна. Как и во всех стратегиях, наиболее важным элементом является управление рисками. Ни один инвестор или трейдер не знает, как будет совершаться сделка, и всегда должен остерегаться возможности убытков. Следуя вышеупомянутому правилу управления рисками, инвесторы и трейдеры могут помочь ограничить отрицательную сторону любой неудачной торговли парами.

Хеджирование валютных рисков

Международное инвестирование предоставляет для инвесторов множество интересных возможностей, но они сопряжены с дополнительными рисками, одним из которых являются колебания валютных курсов. Хотя валюта иногда может подтолкнуть доходность капитала выше, она часто может привести также и к снижению доходности, и эти колебания обычно являются источником неопределенности.
Валютное хеджирование — это стратегия, предназначенная для смягчения воздействия валютного риска на доходность международных инвестиций. Это позволяет инвесторам ориентироваться на доходность местных акций на международных рынках — и это может быть проще и рентабельнее, чем вы думаете. В этом материале мы рассмотрим что такое хеджирование валютных рисков и его популярные методы.

Суть хеджирования

Хеджирование — это стратегия управления рисками, которая используется чтобы компенсировать потери от инвестиций путем занятия противоположной позиции в соответствующем активе.
Хеджирование рисков — это использование фининструментов с учетом торговой или рыночной стратегий с целью компенсации возможных рисков неблагоприятных изменений стоимости. По другому, вкладчики хеджируют один вклад, ликвидируя другой.

С технической точки зрения, хеджирование требует от вас противодействия торговле акциями, которые имеют отрицательную корреляцию. Конечно, за эту форму страховки в том или ином виде все равно необходимо платить.

Так, если у трейдер торгует по длинной позиции акциями корпорации XYZ, он может сразу же приобрести опцион на продажу, чтобы защитить свои инвестиции от крупных движений вниз. Однако для покупки опциона необходимо заплатить дополнительно. Таким образом, снизить риск всегда значит снизить и возможную прибыль. Таким образом, хеджирование — это метод, предназначенный для уменьшения потенциальных убытков (а не для максимизации потенциальной прибыли). Если инвестиции, от которых вы хеджируете, приносят прибыль, вы также обычно уменьшаете свою потенциальную прибыль. Однако, если инвестиция потеряет деньги и ваше хеджирование было успешным, вы уменьшите свой убыток.

Что значит хеджировать валюту?

Валютное хеджирование происходит, когда трейдер заключает контракт, который защищает его от процентных ставок, обменных курсов или других неожиданных изменений на валютном рынке. Хеджируемые пары форекс могут включать в себя основные кроссы, такие как EUR / USD и USD / JPY, а также второстепенные и экзотические пары. Это связано с тем, что рынок форекс может менять направление перед лицом политических или экономических событий в любой стране. Это вызывает повышение или снижение стоимости каждой валюты.

Форекс-брокеры предлагают производные финансовые инструменты для хеджирования валютного риска, которые обычно являются внебиржевыми продуктами. Это значит, что они не торгуются на централизованной бирже, и в некоторых случаях деривативы могут быть настроены в определенный момент на протяжении всего срока действия контракта. Однако внебиржевая торговля не регулируется и обычно считается менее безопасной, чем торговля через биржу, поэтому мы рекомендуем нашим трейдерам иметь соответствующий уровень знаний перед открытием сделки.

Модели валютного хеджирования

Хеджирование форекс с опционами

Валютные опционы — это фининструменты, дающие трейдеру возможность, но не обязанность, купить или продать валютную пару по определенной цене с датой срока действия в будущем. Форекс-опционы используются в качестве краткосрочной стратегии хеджирования, поскольку они могут истечь в любой момент. Цена опционов зависит от рыночной стоимости валютных пар, в частности базовой валюты.

Допустим, трейдер решает сделать «колл-опцион» и купить сумму в EUR / USD, но думает, что может произойти падение стоимости. Затем он может сделать «пут-опцион» и одновременно продать равное количество иностранной валюты без покрытия, чтобы получить прибыль от падения стоимости. Таким образом, трейдер хеджирует любой валютный риск от падающей позиции, и это с большей вероятностью защитит его от потерь.

Форвардные валютные контракты

Другая форма производного финансового инструмента — форвардный контракт. Как и опцион на валюту, форвардная торговля — это договорное соглашение покупателя и продавца об обмене валюты в будущем. В отличие от опциона колл, покупатель обязан приобрести этот актив, и у него больше возможностей для настройки. Трейдеры могут рассчитываться по форвардным валютным контрактам на основе наличных средств или доставки в любой момент в течение срока действия соглашения, а также могут изменить будущую дату истечения срока, торгуемую валютную пару и точный объем задействованной валюты. Некоторые трейдеры предпочитают этот метод торговли, поскольку он предполагает немного меньший риск, особенно в контексте хеджирования валют.
Хеджирование валютными фьючерсами происходит почти так же, как и форварды, за исключением того факта, что они торгуются на бирже.

Хеджирование кросс-валютных свопов

Валютный своп — это производный продукт с процентной ставкой. Два контрагента (часто международные компании или инвесторы) соглашаются обменять основную сумму и процентные платежи в форме отдельных валют. Они не торгуются на централизованной бирже, как форварды или фьючерсы, что значит, что они могут быть настроены в любой момент и редко имеют неточные ставки по процентам. Эти плавающие ставки могут колебаться в зависимости от движений валютного рынка.

Целью кросс-валютного свопа является хеджирование риска завышенных процентных ставок. Обе стороны могут договориться в начале контракта, хотят ли они установить фиксированную процентную ставку на условную сумму, чтобы не понести убытки от падения рынка. Учет процентных ставок здесь — это то, что отличает кросс-валютные свопы от производных фининструментов, поскольку валютные опционы и форвардные валютные контракты не защищают вкладчиков от процентного риска. Вместо этого они больше сосредотачиваются на хеджировании рисков от валютных курсов.

Хеджирование кросс-валютных свопов особенно полезно для глобальных корпораций или институциональных вкладчиков, которым необходимо обменивать большие объемы иностранной валюты.

Стратегия корреляционного хеджирования форекс

Хорошо известно, что на форексе существует множество взаимосвязей между парами форекс. Торговля парами — это продвинутая стратегия хеджирования, которая включает открытие одной длинной позиции и одной короткой по двум отдельным валютным парам. Эта вторая валютная пара также может обмениваться на финансовый актив, такой как золото или нефть, если между ними обоими существует положительная корреляция.
Хеджеры Форекс могут использовать парную торговлю как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе. Поскольку это рыночно-нейтральная стратегия, это означает, что колебания рынка не влияют на ваши общие позиции, скорее, они уравновешивают позиции, которые действуют как хеджирование друг против друга. Стратегии корреляционного хеджирования Forex особенно эффективны на таких нестабильных рынках, как торговля валютой . Торговля парами также может помочь разнообразить ваш торговый портфель благодаря множеству финансовых инструментов, которые показывают положительную корреляцию.

Заключение

Валютный риск может быстро подорвать прибыль, особенно в периоды высокой волатильности. В результате, открывая себя на зарубежных рынках, будь то традиционные инвестиции, продажа недвижимости, коммерческая покупка или получение дохода, необходимо учитывать валютный риск. Чтобы начать хеджировать валютные риски, каждый трейдер, проходя обучение Форекс, должен выполнить несколько шагов:

  • понять основу ваших финансовых целей и задач;
  • определить, где существуют валютные риски и как они могут повлиять на ваши цели;
  • количественно оценить риски, стресс-тест и выполнить анализ сценариев;
  • оценить свой аппетит к риску;
  • найти стиль и стратегию хеджирования, которые соответствуют вашему аппетиту к риску и соответствуют финансовым целям;
  • подобрать соответствующие продукты хеджирования к стратегии;
  • отследить, оценить и скорректировать свою стратегию хеджирования по мере изменения обстоятельств.

Важное соображение, которое следует учитывать при хеджировании валютных рисков, заключается в том, что, открывая валютные позиции для уравновешивания рисков, инвесторы берут на себя риск этих дополнительных позиций.

Честные Форекс брокеры этого года:
Оцените статью
Сайт любителей Форекса